Głównego bohatera filmu - tytułowego Toto-Thomasa - poznajemy, kiedy jest już starym człowiekiem. Dzięki swojej opowieści i rozmyślaniom, przybliża nam historię własnego życia - które, jak jest święcie przekonany - zostało mu wcześnie skradzione... Zaraz po narodzinach Toto, w szpitalu wybucha pożar, podczas którego wszystkie noworodki w zamieszaniu zostały ewakuowane. W łóżeczku obok bohatera leżało dziecko wysoko sytuowanych sąsiadów Toto, państwa Kentów - Alfred. Thomas od wczesnego dzieciństwa podejrzewał, że nie jest w tej rodzinie, w której powinien być. Zaczął nienawidzić swojego rówieśnika, jako sprawcy wszelkich jego nieszczęść. Patrząc na przebieg dalszego życia obydwu chłopców, Toto miał czego żałować. Alfred żył pełnią życia, miał pieniądze, miłość ukochanej kobiety, zrobił karierę. Thomas wręcz odwrotnie - biedny, nieszczęśliwy w miłości, niespełniony w życiu zawodowym, zewsząd ogarniała go frustracja i poczucie niesprawiedliwości. Wg niego wszystkiemu winien był Alfred. Teraz, kiedy nadarza się niepowtarzalna okazja, przepełniony nienawiścią Thomas, postanawia wyrównać rachunki...
Król (Jean Marais) i królowa żyją szczęśliwie. Mają tylko jedno dziecko, śliczną Królewnę (Catherine Deneuve). Pewnego dnia Królowa umiera. Tuż przed śmiercią wymusza na Królu obietnicę, że ten ożeni się ponownie tylko wtedy, jeśli znajdzie kandydatkę na żonę piękniejszą, niż ona. Ministrowie nalegają, aby Król ożenił się po raz drugi i spłodził syna. Jedyną kandydatką, która wydaje się spełniać nałożony przez Królową warunek, jest Królewna. Król postanawia poślubić własną córkę, ale ta opiera się. W zmaganiach i ucieczce pomaga jest matka chrzestna - Liliowa Wróżka (Delphine Seyrig).
Osierocona przez matkę nastolatka, cierpiąca z powodu braku zainteresowania ojca, poznaje kłusownika, który usiłuje ją wykorzystać do stworzenia alibi na czas własnego przestępstwa.
Film opowiada o głębokiej relacji, jaka wytworzyła się między wrażliwą, mieszkającą na farmie dziewczyną, a jej ukochanym osłem. Chociaż Marie i Balthazar zostają rozdzieleni, ich historie się przenikają, gdy zmagają się z trudami życia.
Studium rozpadu małżeństwa scenarzysty Paula i jego żony Camille. W trakcie najeżonej przeszkodami produkcji filmowej ich związek zostaje wystawiony na ciężką próbę.